تبیین مدل ژنتیک فازی انتخاب پورتفولیو تامین کننده تاب آور در زنجیره تامین صنعت ساختمان تحت شرایط رکود
محورهای موضوعی : دانش مالی تحلیل اوراق بهادار
امیرمحمد محتشم
1
,
تقی ترابی
2
,
رضا رادفر
3
,
محمدرضا معتدل
4
,
نازنین پیله وری
5
1 - دانشجوی دکتری تخصصی مدیریت صنعتی، واحد امارات، دانشگاه آزاد اسلامی، دبی، امارات متحده عربی
2 - استاد گروه علوم اقتصادی، واحد علوم تحقیقات، دانشگاه آزاد اسلامی، تهران، ایران .(نویسنده مسئول)
3 - ستاد گروه مدیریت و سیستم‌ها، واحد علوم تحقیقات، دانشگاه آزاد اسلامی، تهران، ایران
4 - استادیار مدیریت صنعتی واحد تهران مرکز، دانشگاه آزاد اسلامی، تهران، ایران
5 - استاد گروه مدیریت صنعتی، واحد یادگار امام خمینی (ره)، دانشگاه آزاد اسلامی، تهران، ایران
کلید واژه: ارزیابی فازی ترکیبی, الگوریتم ژنتیک, انتخاب سبد سهام,
چکیده مقاله :
هدف این پژوهش ارائه یک روش جدید برای انتخاب سبد سهام با استفاده از روش ارزیابی فازی ترکیبی و الگوریتم ژنتیک می‌باشد. انتخاب سبد سهام یک مسئله چندهدفه/معیاره در مدیریت مالی است. این روش در دو مرحله سبد سهام را انتخاب می‌کند. در مرحله اول به کمک ارزیابی فازی ترکیبی و الگوریتم ژنتیک، وزن معیارها محاسبه می‌شود. در مرحله دوم به کمک ارزیابی فازی ترکیبی، سبد سهام رتبه‌بندی می‌شوند. از الگوریتم ژنتیک چندهدفه برای تعیین مرز کارا بین ریسک و بازده استفاده‌شده است. در این پژوهش از عملکرد صنایع عمرانی، ساختمانی، سرمایه‌گذاری و تولیدکنندگان مصالح و ابزارآلات ساختمانی در بازه زمانی 1396-1400 برای انتخاب سبد سهام استفاده کردیم. مزیت اصلی این روش، کمک به سرمایه گزاران در بازار سهام برای انتخاب سبدی که دارای بهترین عملکرد است، می‌باشد، عملکرد خود شرکت‌ها در بازار سهام و انتخاب سبد سهام به نظر خبرگان و متخصصان وابسته نمی‌باشد.
The purpose of this paper is to present a new technique to the portfolio selection using Genetic Algorithm and Fuzzy Synthetic Evaluation. Portfolio selection is a multi-objective/criteria decision-making problem in financial management. The proposed approach (Genetic Algorithm and Fuzzy Synthetic Evaluation) solves the problem in two stages. In the first stage، by using genetic algorithm and fuzzy synthetic evaluation، weight of criteria will be calculated. In second stage، using Fuzzy Synthetic Evaluation، Portfolios will be prioritized. A multi objective genetic algorithm is used to determine return and risk in the efficient frontier in Tehran stock market. In this research, we have used of firms’ performance between 1396-1400 in civil engineering, construction, investment and construction materials and tools manufacturers in order to determine portfolio selection. The main advantage of proposed approach is helping an investor to find a portfolio which have Best performance، portfolio selection doesn’t rely to expert knowledge.