بررسی معاملات پربسامد و تأثیر آن بر نقدشوندگی در بورس اوراق بهادار تهران

الموضوعات : دانش مالی تحلیل اوراق بهادار

مونا عسگری ¹ , فریدون رهنمای رودپشتی ² , محمدعلی عبدالوند ³

1 - دانشجوی دوره کارشناسی ارشد رشته مدیریت بازرگانی مالی، دانشگاه آزاد اسلامی واحد علوم و تحقیقات
2 - استاد وعضو هیات علمی دانشگاه آزاد اسلامی واحد علوم و تحقیقات
3 - استادیار و عضو هیات علمی دانشگاه آزاد اسلامی واحد علوم و تحقیقات

تاريخ الإرسال : 03 الجمعة , ذو القعدة, 1435 تاريخ التأكيد : 19 السبت , ربيع الأول, 1436 تاريخ الإصدار : 11 الثلاثاء , ربيع الأول, 1437

الکلمات المفتاحية: معاملات پربسامد, معاملات آنلاین, نقدشوندگی, تعداد معاملات, تعداد خریداران, تعداد سهام&#x0D, &#x0D, معامله شده, تعداد روزهای معاملاتی, ارزش سهام معامله شده,

ملخص المقالة :

یکی از کارکردهای مهم بورس افزایش قابلیت نقدشوندگی سهام است . اگر بازار سهام بازاری نقد و رواننباشد، انگیزه ای برای جذب سرمایه گذاری ایجاد نخواهد کرد، از طرف دیگر بازار سهام به شدت تحت تأثیرتوسعه فناوری های پیشرفته رایانه ای قرار گرفته که باعث شده حجم اعظم معاملات به صورت آنلاین )برخط(انجام پذیرد. پژوهش حاضر به تحلیل معاملات صورت گرفته در بورس اوراق بهادار تهران از منظر معاملاتپربسامد می پردازد و تأثیر این گونه معاملات را بر نقد شوندگی بازار بررسی میکند.بر این اساس 5 مؤلفه مهم مؤثر بر قدرت نقد شوندگی ازجمله تعداد دفعات معامله، تعداد خریداران، تعدادسهام معامله شده، تعداد روزهای معاملاتی و ارزش سهام معامله شده در بورس اوراق بهادار تهران و در بازهزمانی فروردین 09 تا پایان شهریور 09 مورد بررسی قرارگرفته و سپس همبستگی آنها با متغیر معاملات پربسامداز طریق رگرسیون چند متغیره و با استفاده از نرم افزار spss مورد آزمون قرار گرفت. بر مبنای نتایج بدست آمدهبین معاملات پربسامد با 3 متغیر تعداد دفعات معامله، تعداد خریداران و روزهای معاملاتی در سطح 05 % اطمینانارتباط مثبت و معناداری وجود دارد، لذا میتوان گفت معاملات پربسامد بر قدرت نقد شوندگی مؤثر است.