رابطه بین معیارهای ارزیابی متوازن با کیفیت سود
محورهای موضوعی : حسابداری مالی و حسابرسیمحمدرضا عسگری 1 , قادر مهر علی گملی 2
1 - استادیار دانشگاه آزاد اسلامی واحد شهرری
2 - کارشناس ارشد حسابداری
کلید واژه: کیفیت سود, روش ارزیابی متوازن, ارزیابی عملکرد, معیارهای مالی, معیارهای غیرمالی,
چکیده مقاله :
روش ارزیابی متوازن یکی از مهم‌ترین ابزارها برای ارزیابی جامع عملکرد شرکت‌ها در کشورهای صنعتی است. هدف از این پژوهش بررسی ارتباط بین چهار جنبه مالی، مشتری، فرایند داخلی، و رشد و یادگیری از معیارهای ارزیابی متوازن باکیفیت سود است. که تعداد 86 شرکت پذیرفته‌شده در بورس اوراق بهادار تهران ، با استفاده از روش‌های آماری(آزمون ضریب همبستگی پیرسون، آزمون تحلیل واریانس در رگرسیون، تحلیل مسیر با استفاده از ضرایب بتا و رگرسیون خطی چندگانه) موردبررسی قرار گرفت. نتایج ضریب همبستگی پیرسون، رابطه معناداری متغیرهای، بازده فروش از جنبه مالی، و سهم بازار، نسبت هزینه بازاریابی به تعداد مشتریان عمده از جنبه مشتری، و نسبت فروش به هزینه بازاریابی، نسبت فروش به تعداد کارکنان از جنبه فرایند داخلی، و نسبت فروش به هزینه تحقیق و توسعه از جنبه رشد و یادگیری ارزیابی متوازن، را باکیفیت سود(نسبت جریان نقد عملیاتی به سود عملیاتی)تأیید پژواک‌اند. و رابطه معناداری، متغیرهای بازده حقوق صاحبان سهام از جنبه مالی، و نسبت فروش به تعداد مشتریان عمده از جنبه مشتری، و نسبت سود به تعداد کارکنان از جنبه فرایند داخلی، و نسبت هزینه تحقیق و توسعه به تعداد کارکنان از جنبه رشد و یادگیری، باکیفیت سود رد می‌شود. در آزمون تحلیل واریانس در رگرسیون، رابطه معناداری معیارهای ارزیابی متوازن باکیفیت سود تأیید می‌شود. در آزمون تحلیل مسیر، فقط اثرات مستقیم متغیرهای، سهم بازار، نسبت هزینه بازاریابی به تعداد مشتریان عمده و نسبت فروش به تعداد کارکنان، بر کیفیت سود تأیید می‌شود. و در آزمون رگرسیون چندگانه، فقط متغیر کنترلی اندازه شرکت رابطه معناداری باکیفیت سود دارد روش ارزیابی متوازن یکی از مهم‌ترین ابزارها، برای ارزیابی جامع عملکرد شرکت‌ها در کشورهای صنعتی است.
The balanced evaluation method is one of the most important equipments for performance evaluation of companies comprehensively in the industrial countries. The purpose of this research is studying the relation ship between for aspects. These are financial, customer , inner process and developmenting aspacts which are know as criterions of balanced evaluation with Earningsquality 86 companies accepted in stock exchange were studies by using statistical methods(pearson correlation test analysis of variance in the regression test , path analysis by using betas coefficients and multiple linear regression) The result of pearson correlation test confirm the significant of variables correlation such yield of sales financial view , market portion , the ratio of marketing cost to the number of major customers customers point of view the ratio of sales to marketing expenditure the ratio of sales to the number of employees the inner process point of view and the ratio of sales to researching and developmenting the point of view of development balanced evaluation with Earningsquality(the ratio of operating cash flow to operating benefit) and also these results reject the significant of variables correlation such the yield of stakeholders financial perspective , the ratio of sales to the number of major customers the customers perspective, the ratio of benefits to the number of employees inner process perspective and the ratio of researchingcosts to the number of employees the learning perspective with Earnings quality The significant of criterion of balanced evaluation is confirmed by Earningsquality in the analysis of variance in the regression test. In the path analysis only direct effects of variables such market portion , the ratio of marketing costs to the number of major customers and the ratio of sales to the number of employees on the benefit quality. Finally in the analysis of multiple regression test There is a correlation between only the control variable of limiting of a company and Earnings quality. Key Words: Balanced Scorecard, Earnings Quality, Performance Evaluation , Financial Ceriterions , Non Financial Ceriterions.
اکباتانی، محمد علی و همکاران، (1385) ،«پیاده سازی ارزیابی متوازن»، مجله حسابدار، شماره 178: 9-19.
احمد زاده، حمید،(1387)، «بررسی دلایل عدم بکارگیری سیستم ارزیابی متوازن در ارزیابی عملکرد شرکت‌های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران»، پایان نامه کارشناسی ارشد، دانشکده علوم اقتصادی.
اسماعیلی، شاهپور، (1385) ،رابطه بین کیفیت سود و بازده سهام، فصلنامه مطالعات حسابداری، شماره 12 و13: 27-38.
حجازی، رضوان و راحله همایونی راد،(1386)، "«ارزیابی متوازن»، حسابدار شماره 182: 61-67.
مهام، کیهان و حمیدرضا شیرزاد، شهریور ، (1383)،«تغییر امتیازنامه متوازن از ارزیابی متوازن عملکرد به مدیریت راهبردی» مجله حسابدار، شماره 160: 19-25 و 58-62.
Arban, A and L, Buglino(2003) “A Multimentional Performance Model for Consolidating Balanced Scorecards” Journal: Advances in Engineering Software, Vol34, pp: 339 - 349
Eilat H. , Golany B. , Shtub A. ,(2008). R&D Project Evaluation: An Integrated DEA and Balanced Scorecard Approach, Omega 36, pp. 895-912.
Irala. Lokanandha reddy(2007) " Perfprmance Measurement Using Balanced score card , http: // , 1-16 ,www. ssrn. corn.
Kaplan, R. S. and Norton, D. P.(1996), The Balanced Scorecard: Translating Strategy intoAction- the Balanced Scorecard. Harvard Business School Press, Boston , pp: 1-8 ,www. ssrn. corn.
Kaplan, R. S. and D. P. Norton. 1997. Why Does Business Need a Balanced Scorecard? Journal of Cost Management(May/June): 5-10.
Mistry, Jamshed and Balgobin Nandrarn,(2005) "The Relevance of the Balanced Scorecard on Assessing Firm Performance of eCommerce Companies. ", PP. : 1-27 ,www. ssrn. corn
Nair, M(2004). Essentials of Balanced Scorecard. Jon Wiley &Sons, Inc. Hoboken, Newjersey, 1-11 ,www. ssrn. corn.
Niven,P. R.(2001). "Examining the Endurance of Balanced Scorecard", Journal of cost Management, May-June. pp: 18-24
Yuko Katsuo(2008), " Earning Quality and Subjective Goodwill Accounting ", LSE STICERD. Research Paper No. Ys 526
Wu H. Y. , Tzeng G. H. , Chen Y. H. ,(2009). A Fuzzy MCDM Approach for Evaluating Banking Performance Based on Balanced Scorecard. Expert Systems with Applications, 36, pp. 10135- 10147.